Wirtschaftliche Substanz & Niederlassung Frankreich | Büro, Personal, Compliance

Wirtschaftliche Substanz in Frankreich

Wirtschaftliche Substanz ist ein entscheidendes Konzept für französische Gesellschaften, insbesondere solche, die Steuervorteile nutzen, Holdings sind oder lizenzierte Tätigkeiten ausüben. Die französischen Steuerbehörden und die AMF verlangen, dass Gesellschaften eine tatsächliche wirtschaftliche Präsenz in Frankreich haben.

Substanzstufen in Frankreich

1. Mindestsubstanz (alle Gesellschaften)

• Eingetragener Sitz: Physische Adresse in Frankreich (virtuelles Büro zulässig)
• Bankverbindung: Französisches Bankkonto
• Buchhaltung: Ordnungsgemäße Buchführung gemäß französischen Standards (PCG)
• Jahresabschluss: Jährliche Erstellung und Hinterlegung beim Handelsgericht
• Registrierung: Eintragung im RCS (Handels- und Gesellschaftsregister)

2. Erhöhte Substanz (Holdings, IP, Finanzierung)

• Physisches Büro: Tatsächliches Büro in Frankreich (nicht nur virtuell)
• Personal: Mindestens 1 qualifizierter Mitarbeiter oder Geschäftsführer vor Ort
• Lokale Entscheidungen: Vorstands-/Gesellschafterbeschlüsse in Frankreich getroffen
• Operative Tätigkeit: Tatsächliche Geschäftstätigkeit von Frankreich aus
• Dokumentation: Nachweise über lokale Aktivitäten (Meetings, Korrespondenz, etc.)

3. Vollsubstanz (lizenzierte Tätigkeiten)

• Büro: Angemessenes Büro für die Geschäftstätigkeit
• Qualifiziertes Personal: Mehrere Mitarbeiter mit entsprechender Qualifikation
• IT-Infrastruktur: Server, Systeme, Datensicherheit in Frankreich
• Governance: Verwaltungsrat, Compliance-Officer, Risk Manager
• Regulatorische Compliance: Erfüllung aller Aufsichtsanforderungen

Wann ist erhöhte Substanz erforderlich?

Aktivität/Struktur	Substanzanforderung	Begründung
Reine EU-Holding	Mindestsubstanz	EU-Richtlinie, keine spezifischen Anforderungen
Holding mit Nicht-EU-Beteiligungen	Erhöhte Substanz	Nachweis tatsächlicher Verwaltungstätigkeit für DBA-Vorteile
IP-Gesellschaft (IP-Box)	Erhöhte Substanz	Nexus-Anforderung: F&E muss in Frankreich stattfinden
Finanzierungsgesellschaft	Erhöhte Substanz	Fremdübliche Geschäftsführung für Zinsabzug
PSAN (Krypto)	Vollsubstanz	AMF-Anforderung: Personal, Compliance, IT
Fonds (SGP)	Vollsubstanz	AMF-Anforderung: Fondsmanager, Risikomanagement, Compliance
Bank/Versicherung	Vollsubstanz	ACPR-Anforderung: Vollständige operative Präsenz

Eingetragener Sitz: Optionen und Kosten

Virtuelles Büro (Domiciliation)

Zulässig für Mindestsubstanz:

• Leistungen: Geschäftsadresse, Postweiterleitung, gelegentliche Besprechungsräume
• Kosten: 20-100€/Monat (240-1.200€/Jahr)
• Anbieter: Regus, Spaces, Wework, lokale Domiciliation-Anbieter
• Standorte: Paris, Lyon, Marseille, Bordeaux, Nantes
• Geeignet für: Startups, Holdings, reine Beteiligungsgesellschaften

Coworking-Space

• Leistungen: Schreibtisch, Internet, Besprechungsräume, Gemeinschaftsbereiche
• Kosten: 200-500€/Monat (2.400-6.000€/Jahr)
• Anbieter: Wework, Spaces, Morning, Nextdoor
• Geeignet für: Kleine Teams, flexible Arbeitsmodelle

Eigenes Büro

• Paris (Premium): 500-1.000€/m²/Jahr
• Paris (Standard): 300-600€/m²/Jahr
• Lyon, Marseille: 150-350€/m²/Jahr
• Kleine Büros (20-50m²): 5.000-30.000€/Jahr
• Mittlere Büros (100-200m²): 20.000-100.000€/Jahr
• Geeignet für: Etablierte Gesellschaften, regulierte Tätigkeiten

Personal und Gehälter

Typische Rollen und Kosten

Position	Bruttogehalt/Jahr	Mit Sozialabgaben (Arbeitgeber)
Geschäftsführer (CEO)	80.000 - 150.000€	110.000 - 200.000€
CFO	60.000 - 100.000€	80.000 - 135.000€
Compliance Officer	50.000 - 80.000€	65.000 - 105.000€
Buchhalter	35.000 - 55.000€	45.000 - 70.000€
Assistent	28.000 - 40.000€	35.000 - 50.000€

Hinweis: Arbeitgebersozialabgaben in Frankreich betragen ca. 40-45% des Bruttogehalts zusätzlich.

Verwaltungsdienstleistungen (Outsourcing)

Für kleinere Gesellschaften kann Outsourcing kostengünstiger sein als eigenes Personal:

Typische Dienstleistungen

Dienstleistung	Kosten/Jahr
Buchhaltung	1.500 - 5.000€
Jahresabschluss	500 - 2.000€
Steuerberatung	2.000 - 10.000€
Rechtsberatung	3.000 - 15.000€
Company Secretary	2.000 - 8.000€
Nominee Director	5.000 - 15.000€
Compliance Officer (extern)	10.000 - 30.000€
Gesamtpaket (klein)	10.000 - 30.000€
Gesamtpaket (mittel)	30.000 - 80.000€

Substanz für spezifische Strukturen

Holdinggesellschaft

Mindestsubstanz (EU-Holdings):

• Virtuelles Büro: 240-1.200€/Jahr
• Buchhaltung und Jahresabschluss: 2.000-7.000€/Jahr
• Company Secretary: 2.000-5.000€/Jahr
• Gesamt: 4.000-15.000€/Jahr

Erhöhte Substanz (Nicht-EU-Beteiligungen):

• Physisches Büro: 5.000-20.000€/Jahr
• Geschäftsführer/CFO Teilzeit: 30.000-50.000€/Jahr
• Buchhaltung, Steuerberatung: 5.000-15.000€/Jahr
• Gesamt: 40.000-85.000€/Jahr

IP-Gesellschaft (IP-Box)

Nexus-Anforderung: F&E muss in Frankreich stattfinden:

• Büro mit Labor/Entwicklungsfläche: 10.000-50.000€/Jahr
• F&E-Personal (Ingenieure): 80.000-200.000€/Jahr (1-3 Mitarbeiter)
• IT-Infrastruktur: 5.000-20.000€/Jahr
• Dokumentation F&E-Aktivitäten: 5.000-15.000€/Jahr
• Gesamt: 100.000-285.000€/Jahr

PSAN (Krypto-Dienstleister)

AMF-Anforderungen:

• Büro: 10.000-30.000€/Jahr
• CEO/Geschäftsführer: 80.000-150.000€/Jahr
• Compliance Officer: 50.000-80.000€/Jahr
• IT/Sicherheit: 40.000-70.000€/Jahr
• Kundenservice: 30.000-50.000€/Jahr
• IT-Infrastruktur und Sicherheit: 20.000-50.000€/Jahr
• Gesamt: 230.000-430.000€/Jahr

Dokumentation und Nachweise

Für erhöhte Substanz sollten Sie dokumentieren und aufbewahren:

• Mietvertrag: Nachweis des physischen Büros
• Arbeitsverträge: Anstellung von lokalem Personal
• Vorstands-/Gesellschafterbeschlüsse: In Frankreich gefasst und dokumentiert
• Geschäftskorrespondenz: E-Mails, Briefe von französischer Adresse
• Meeting-Protokolle: Nachweise über Meetings in Frankreich
• Utility-Rechnungen: Strom, Internet für Büro
• Buchhaltung: Ordnungsgemäße Aufzeichnungen gemäß PCG

Compliance-Prüfungen

Französische Behörden können Substanz prüfen:

• Finanzbehörden (DGFiP): Bei Inanspruchnahme von Steuervorteilen (DBA, IP-Box, Mutter-Tochter-Regime)
• AMF: Bei lizenzierten Tätigkeiten (PSAN, Fonds, Finanzdienstleistungen)
• ACPR: Bei Banken, Versicherungen, Zahlungsinstituten
• URSSAF: Bei Beschäftigung von Personal (Sozialversicherung)

Vorteile ausreichender Substanz

• Steuervorteile: Zugang zu Mutter-Tochter-Regime, DBA, IP-Box
• Rechtssicherheit: Keine Risiken der Umqualifizierung
• Regulatorische Compliance: Erfüllung von AMF/ACPR-Anforderungen
• Reputation: Glaubwürdigkeit gegenüber Geschäftspartnern und Banken
• Operational Excellence: Tatsächliche Geschäftstätigkeit vor Ort